Обзор Децентрализованных финансов: основные идеи, области применения и механизмы работы
Суть Децентрализованных финансов
Децентрализованные финансы(DeFi) используют блокчейн и смарт-контракты для создания финансовых продуктов и услуг. В сравнении с традиционными финансами, DeFi имеет следующие характеристики:
Прозрачность и возможность отслеживания сделок: вся логика контрактов и движение средств могут быть проверены на блокчейне.
Автоматизация распределения доходов: автоматическое выполнение на основе предустановленных правил, без вмешательства третьих лиц
Низкие операционные расходы: устранение посреднических этапов, значительное снижение порога участия
Открытое всеобщее: любой держатель цифрового кошелька может свободно участвовать
Децентрализованные финансы核心 в том, что он строится на децентрализованной архитектуре, используя блокчейн и смарт-контракты для автоматического выполнения, без вмешательства традиционных финансовых учреждений.
Основные сценарии применения Децентрализованные финансы
Экосистема Децентрализованных финансов охватывает множество сегментов, основные сценарии применения включают:
Стейкинг для участия в консенсусе PoS: инвесторы доверяют токены валидаторам и получают долю вознаграждений сети.
Предоставление кредитов: Внесите неиспользуемые средства в фонд, заемщики закладывают активы, чтобы получить кредит и выплатить проценты.
Предоставление ликвидности: внесите токен-пары в DEX, чтобы обеспечить глубину торгов, зарабатывая комиссионные и вознаграждения.
Использование агрегатора доходности: универсальное управление несколькими стратегиями Децентрализованных финансов, повышение инвестиционной эффективности
Замороженные токены участвуют в управлении: долгосрочное удержание токенов проекта, получение прав управления и дополнительной прибыли
Стейблкоины — это особый вид криптовалют, предназначенный для поддержания стабильности стоимости, обычно привязанный к фиатной валюте или таким активам, как золото. Основные типы включают:
Фиатная поддержка: такие как USDT, USDC, поддерживаемые резервом фиатной валюты 1:1
Эндорсирование товара: например, XAUT, обеспеченный реальным активом
Избыточное обеспечение: например, DAI, обеспеченный криптоактивами в избытке
Алгоритмический: как FRAX, поддерживает стабильность через регулирование спроса и предложения
Стейблкоины обеспечивают важные ценностные измерения и торговые средства для экосистемы Децентрализованных финансов.
DEX в основном использует автоматизированный маркет-мейкер ( AMM ) механизм, что позволяет совершать сделки без ордеров. В качестве примера можно привести Uniswap:
Использование формулы постоянного произведения: X*Y=K( в пуле ликвидности постоянный )
Автоматическая корректировка соотношения активов во время торговли, поддерживая значение K неизменным
Существуют риски проскальзывания цен и непостоянных убытков
Проекты, такие как Curve, используют смешанную модель AMM, чтобы достичь более низкого проскальзывания и рисков при торговле стейблкоинами.
С учетом постоянных инноваций в технологиях и приложениях, Децентрализованные финансы (DeFi) развиваются в направлении глубокого взаимодействия с традиционными финансами. Токенизация реальных мировых активов (RWA) становится новой горячей темой, которая, как ожидается, привлечет огромные объемы новых активов и пользователей в DeFi. В будущем DeFi будет дальше расширять границы финансовых услуг и строить новую финансовую экосистему, объединяющую блокчейн и офлайн.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
Децентрализованные финансы полное руководство: основные концепции, сценарии применения и подробное объяснение механизма AMM
Обзор Децентрализованных финансов: основные идеи, области применения и механизмы работы
Суть Децентрализованных финансов
Децентрализованные финансы(DeFi) используют блокчейн и смарт-контракты для создания финансовых продуктов и услуг. В сравнении с традиционными финансами, DeFi имеет следующие характеристики:
Децентрализованные финансы核心 в том, что он строится на децентрализованной архитектуре, используя блокчейн и смарт-контракты для автоматического выполнения, без вмешательства традиционных финансовых учреждений.
! Панорама DeFi: анализ основных концепций, сценариев применения и операционных механизмов (начало работы)
Основные сценарии применения Децентрализованные финансы
Экосистема Децентрализованных финансов охватывает множество сегментов, основные сценарии применения включают:
Стейкинг для участия в консенсусе PoS: инвесторы доверяют токены валидаторам и получают долю вознаграждений сети.
Предоставление кредитов: Внесите неиспользуемые средства в фонд, заемщики закладывают активы, чтобы получить кредит и выплатить проценты.
Предоставление ликвидности: внесите токен-пары в DEX, чтобы обеспечить глубину торгов, зарабатывая комиссионные и вознаграждения.
Использование агрегатора доходности: универсальное управление несколькими стратегиями Децентрализованных финансов, повышение инвестиционной эффективности
Замороженные токены участвуют в управлении: долгосрочное удержание токенов проекта, получение прав управления и дополнительной прибыли
! Панорама DeFi: основные концепции, сценарии применения и анализ операционных механизмов (руководство для начинающих)
Обзор стабильных монет
Стейблкоины — это особый вид криптовалют, предназначенный для поддержания стабильности стоимости, обычно привязанный к фиатной валюте или таким активам, как золото. Основные типы включают:
Стейблкоины обеспечивают важные ценностные измерения и торговые средства для экосистемы Децентрализованных финансов.
! Панорама DeFi: основные концепции, сценарии применения и анализ механизмов работы (Руководство для начинающих)
Механизм работы DEX - Анализ модели AMM
DEX в основном использует автоматизированный маркет-мейкер ( AMM ) механизм, что позволяет совершать сделки без ордеров. В качестве примера можно привести Uniswap:
Проекты, такие как Curve, используют смешанную модель AMM, чтобы достичь более низкого проскальзывания и рисков при торговле стейблкоинами.
! Панорама DeFi: основные концепции, сценарии применения и анализ операционных механизмов (Руководство для начинающих)
Будущее Децентрализованных финансов
С учетом постоянных инноваций в технологиях и приложениях, Децентрализованные финансы (DeFi) развиваются в направлении глубокого взаимодействия с традиционными финансами. Токенизация реальных мировых активов (RWA) становится новой горячей темой, которая, как ожидается, привлечет огромные объемы новых активов и пользователей в DeFi. В будущем DeFi будет дальше расширять границы финансовых услуг и строить новую финансовую экосистему, объединяющую блокчейн и офлайн.