С нуля проанализируем инвестиционную стратегию DePIN: возможности и вызовы
С 2022 года DePIN и AI рассматриваются как два новых направления инвестиций в криптовалюту. Однако в области DePIN до сих пор, похоже, не возникло действительно представительного эталонного проекта. Helium хотя и считается ведущим проектом, но его появление произошло даже раньше, чем была предложена концепция DePIN; а такие проекты, как Bittensor, Render и Akash, больше классифицируются как проекты в области AI.
Данная ситуация означает, что на рынке DePIN в ближайшие 1-3 года все еще могут существовать некоторые недостаточно исследованные инвестиционные возможности. В этой статье мы пытаемся изложить инвестиционную логику DePIN, включая причины, по которым DePIN стоит обратить внимание, а также предлагаем простую аналитическую структуру.
В чем инвестиционная ценность DePIN?
не просто хайп-概念
Децентрализация инфраструктуры физического мира не является фантазией, а действительно имеет возможность практического внедрения. В DePIN действительно существуют ситуации, когда децентрализация может "реализовать" или "оптимизировать" определенные сценарии.
Например, в сфере телекоммуникаций традиционным операторам связи часто требуется вкладывать огромные средства в аукционы лицензий на спектр и развертывание базовых станций. Однако Helium Mobile использует краудсорсинг от сообщества, чтобы распределить первоначальные затраты между каждым пользователем; индивидууму достаточно приобрести недорогое оборудование для хотспота, чтобы подключиться к сети и стать "микрооператором". Эта модель значительно снижает общие затраты.
В области данных ИИ Grass решает проблемы высокой стоимости и соблюдения норм, с которыми сталкиваются традиционные компании ИИ, с помощью распределенного веб-скрейпинга. Пользователи делятся неиспользуемой пропускной способностью, загружая расширение браузера, что помогает собирать данные с открытых веб-страниц и получать токены в качестве вознаграждения. Эта модель не только снижает затраты компаний ИИ на получение данных, но и обеспечивает разнообразие и географическое распределение данных.
Соединение инфраструктуры и потребителей
Как две основные линии инвестиций в криптовалюту, инфраструктурные и потребительские проекты сталкиваются с некоторыми вызовами. Инфраструктурные проекты имеют высокие технические барьеры и в основном ориентированы на B2B, что затрудняет прямое взаимодействие с конечными пользователями и продвижение их осведомленности. Потребительские проекты, хотя и ориентированы непосредственно на конечных пользователей, могут быстро быть опровергнуты рынком из-за новых концепций и имеют короткий жизненный цикл.
DePIN может хорошо сбалансировать эти две стороны проблемы:
Основан на реальных потребностях физического мира, имеет прочное соответствие продуктового рынка и источника дохода, трудно поддается опровержению и легко понимается рынком.
Также есть потребности в использовании со стороны пользователей, которые могут привлечь внимание пользователей. Например, Grass достиг 2,5 миллиона конечных пользователей, среди которых много не оригинальных пользователей криптовалют.
DePIN инвестиционная рамка
направление
Необходимо учитывать масштаб рынка и интенсивность спроса. Например, 5G и беспроводные сети являются большими рынками и представляют собой насущную необходимость, в то время как данные об автомобилях и погоде являются относительно нишевыми рынками.
продукт
Модель DePIN особенно подходит для отраслей с высокими капиталовложениями, высокими барьерами для входа, явной монополией и недостаточным использованием ресурсов. Оценка соответствия продукта рынку в основном основывается на двух аспектах:
Сторона поставки: реализует ли DePIN функции, которые изначально были невозможны, или имеет ли она значительные преимущества по сравнению с существующими решениями, такие как стоимость, эффективность и т.д. (.
Сторона спроса: продукты, предоставляемые DePIN, должны иметь реальный рыночный спрос, и лучше всего, если будет высокая готовность платить.
Что касается аппаратного обеспечения, необходимо учитывать полную временную шкалу "производство-продажа-распределение-обслуживание". На ранних стадиях проекта следует стремиться к снижению трения для пользователей, с ростом зрелости проекта можно постепенно увеличивать трение для повышения удержания пользователей.
![Альфа возможности все еще есть, начинаем с нуля разбирать инвестиционную логику DePIN])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-3ba61a02d95542ecca4d8a8b76886754.webp(
) токеномика
Проектирование токеномики является самым сложным аспектом проекта DePIN. В отличие от других областей, DePIN требует стимулирования всех сторон сети на ранних этапах проекта, поэтому токен необходимо выпустить как можно раньше.
![Возможности Alpha все еще существуют, начнем с нуля разбирать инвестиционную логику DePIN]###https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-0e5f84e2a2c1767387e29975591f6670.webp(
) команда
Идеальная конфигурация команды должна включать: одного члена с богатым опытом в соответствующей традиционной отрасли, отвечающего за технологии и внедрение продукта; одного члена с опытом в криптовалюте, который хорошо разбирается в токеномике и строительстве сообщества.
![Возможности Alpha все еще существуют, начинаем с нуля разбираться в инвестиционной логике DePIN]###https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-cde99c2904d6a4218ac65bf8b7f9824f.webp(
) Другие факторы
Также необходимо учитывать вопросы регулирования, например, сбор дорожных изображений и данных в некоторых регионах может затрагивать чувствительные вопросы.
![Alpha возможности всё ещё есть, начинаем с нуля разбираться в инвестиционной логике DePIN]###https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-b54a427186f2fa1d2d5a0b7e03bfabe6.webp(
Заключение
Несмотря на то, что сочетание DePIN с реальностью делает его цикл развития более длительным, мы уже увидели некоторые положительные сигналы от таких проектов, как Helium Mobile. DePIN обещает преодолеть ограничения традиционных отраслей благодаря более гибким методам развертывания и моделям токенов, создавая ценность для реальной жизни и других отраслей.
Тем не менее, DePIN также сталкивается с многими неопределенностями, такими как неопределенность временных циклов, вызванная эксплуатацией оборудования, риски регулирования и др. В целом, DePIN по-прежнему является инвестиционной областью, на которую стоит обратить внимание в 2025 году.
![Возможности Alpha все еще есть, начинаем с нуля анализировать инвестиционную логику DePIN])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-699bd1c73a3a44e5b2565a2436006fee.webp(
Посмотреть Оригинал
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
18 Лайков
Награда
18
7
Поделиться
комментарий
0/400
GateUser-5854de8b
· 07-17 05:34
Опять статья для неудачников
Посмотреть ОригиналОтветить0
RugPullProphet
· 07-16 20:29
depin это просто мошеннический проект, который сменил свою оболочку
Посмотреть ОригиналОтветить0
MEVHunterLucky
· 07-15 03:21
Слушая историю depin поздно ночью
Посмотреть ОригиналОтветить0
OldLeekNewSickle
· 07-15 03:20
неудачники圈又 одна волна финансовой схемы готовится
Посмотреть ОригиналОтветить0
DaoDeveloper
· 07-15 03:19
только что реализовал модуль управления depin... все еще жду этот убийственный dapp, если честно
Полный анализ инвестиционной стратегии DePIN: новые возможности и вызовы в развивающейся области.
С нуля проанализируем инвестиционную стратегию DePIN: возможности и вызовы
С 2022 года DePIN и AI рассматриваются как два новых направления инвестиций в криптовалюту. Однако в области DePIN до сих пор, похоже, не возникло действительно представительного эталонного проекта. Helium хотя и считается ведущим проектом, но его появление произошло даже раньше, чем была предложена концепция DePIN; а такие проекты, как Bittensor, Render и Akash, больше классифицируются как проекты в области AI.
Данная ситуация означает, что на рынке DePIN в ближайшие 1-3 года все еще могут существовать некоторые недостаточно исследованные инвестиционные возможности. В этой статье мы пытаемся изложить инвестиционную логику DePIN, включая причины, по которым DePIN стоит обратить внимание, а также предлагаем простую аналитическую структуру.
В чем инвестиционная ценность DePIN?
не просто хайп-概念
Децентрализация инфраструктуры физического мира не является фантазией, а действительно имеет возможность практического внедрения. В DePIN действительно существуют ситуации, когда децентрализация может "реализовать" или "оптимизировать" определенные сценарии.
Например, в сфере телекоммуникаций традиционным операторам связи часто требуется вкладывать огромные средства в аукционы лицензий на спектр и развертывание базовых станций. Однако Helium Mobile использует краудсорсинг от сообщества, чтобы распределить первоначальные затраты между каждым пользователем; индивидууму достаточно приобрести недорогое оборудование для хотспота, чтобы подключиться к сети и стать "микрооператором". Эта модель значительно снижает общие затраты.
В области данных ИИ Grass решает проблемы высокой стоимости и соблюдения норм, с которыми сталкиваются традиционные компании ИИ, с помощью распределенного веб-скрейпинга. Пользователи делятся неиспользуемой пропускной способностью, загружая расширение браузера, что помогает собирать данные с открытых веб-страниц и получать токены в качестве вознаграждения. Эта модель не только снижает затраты компаний ИИ на получение данных, но и обеспечивает разнообразие и географическое распределение данных.
Соединение инфраструктуры и потребителей
Как две основные линии инвестиций в криптовалюту, инфраструктурные и потребительские проекты сталкиваются с некоторыми вызовами. Инфраструктурные проекты имеют высокие технические барьеры и в основном ориентированы на B2B, что затрудняет прямое взаимодействие с конечными пользователями и продвижение их осведомленности. Потребительские проекты, хотя и ориентированы непосредственно на конечных пользователей, могут быстро быть опровергнуты рынком из-за новых концепций и имеют короткий жизненный цикл.
DePIN может хорошо сбалансировать эти две стороны проблемы:
Основан на реальных потребностях физического мира, имеет прочное соответствие продуктового рынка и источника дохода, трудно поддается опровержению и легко понимается рынком.
Также есть потребности в использовании со стороны пользователей, которые могут привлечь внимание пользователей. Например, Grass достиг 2,5 миллиона конечных пользователей, среди которых много не оригинальных пользователей криптовалют.
DePIN инвестиционная рамка
направление
Необходимо учитывать масштаб рынка и интенсивность спроса. Например, 5G и беспроводные сети являются большими рынками и представляют собой насущную необходимость, в то время как данные об автомобилях и погоде являются относительно нишевыми рынками.
продукт
Модель DePIN особенно подходит для отраслей с высокими капиталовложениями, высокими барьерами для входа, явной монополией и недостаточным использованием ресурсов. Оценка соответствия продукта рынку в основном основывается на двух аспектах:
Сторона поставки: реализует ли DePIN функции, которые изначально были невозможны, или имеет ли она значительные преимущества по сравнению с существующими решениями, такие как стоимость, эффективность и т.д. (.
Сторона спроса: продукты, предоставляемые DePIN, должны иметь реальный рыночный спрос, и лучше всего, если будет высокая готовность платить.
Что касается аппаратного обеспечения, необходимо учитывать полную временную шкалу "производство-продажа-распределение-обслуживание". На ранних стадиях проекта следует стремиться к снижению трения для пользователей, с ростом зрелости проекта можно постепенно увеличивать трение для повышения удержания пользователей.
![Альфа возможности все еще есть, начинаем с нуля разбирать инвестиционную логику DePIN])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-3ba61a02d95542ecca4d8a8b76886754.webp(
) токеномика
Проектирование токеномики является самым сложным аспектом проекта DePIN. В отличие от других областей, DePIN требует стимулирования всех сторон сети на ранних этапах проекта, поэтому токен необходимо выпустить как можно раньше.
![Возможности Alpha все еще существуют, начнем с нуля разбирать инвестиционную логику DePIN]###https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-0e5f84e2a2c1767387e29975591f6670.webp(
) команда
Идеальная конфигурация команды должна включать: одного члена с богатым опытом в соответствующей традиционной отрасли, отвечающего за технологии и внедрение продукта; одного члена с опытом в криптовалюте, который хорошо разбирается в токеномике и строительстве сообщества.
![Возможности Alpha все еще существуют, начинаем с нуля разбираться в инвестиционной логике DePIN]###https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-cde99c2904d6a4218ac65bf8b7f9824f.webp(
) Другие факторы
Также необходимо учитывать вопросы регулирования, например, сбор дорожных изображений и данных в некоторых регионах может затрагивать чувствительные вопросы.
![Alpha возможности всё ещё есть, начинаем с нуля разбираться в инвестиционной логике DePIN]###https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-b54a427186f2fa1d2d5a0b7e03bfabe6.webp(
Заключение
Несмотря на то, что сочетание DePIN с реальностью делает его цикл развития более длительным, мы уже увидели некоторые положительные сигналы от таких проектов, как Helium Mobile. DePIN обещает преодолеть ограничения традиционных отраслей благодаря более гибким методам развертывания и моделям токенов, создавая ценность для реальной жизни и других отраслей.
Тем не менее, DePIN также сталкивается с многими неопределенностями, такими как неопределенность временных циклов, вызванная эксплуатацией оборудования, риски регулирования и др. В целом, DePIN по-прежнему является инвестиционной областью, на которую стоит обратить внимание в 2025 году.
![Возможности Alpha все еще есть, начинаем с нуля анализировать инвестиционную логику DePIN])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-699bd1c73a3a44e5b2565a2436006fee.webp(