Khám phá tiềm năng của blockchain mới nổi trong việc áp dụng stablecoin
Bối cảnh
Thị trường stablecoin đang tăng trưởng nhanh chóng, đã trở thành một lực lượng quan trọng trong nền kinh tế số, thậm chí cạnh tranh với mạng lưới tài chính truyền thống. Nghiên cứu của một nền tảng giao dịch cho thấy, tổng khối lượng giao dịch stablecoin năm 2023 đã vượt qua 10,8 triệu tỷ USD. Sau khi loại bỏ giao dịch không tự nhiên, khối lượng giao dịch thực tế khoảng 2,3 triệu tỷ USD. Dữ liệu đã điều chỉnh phản ánh tỷ lệ tăng trưởng hữu cơ hàng năm của stablecoin đạt 17%, nhấn mạnh vai trò ngày càng quan trọng của stablecoin trong tài chính bán lẻ và tổ chức. Biểu đồ dưới đây cung cấp cái nhìn trực quan về cảnh quan hiện tại và quỹ đạo tăng trưởng của stablecoin trong các hệ sinh thái blockchain chính.
Biểu đồ này hiển thị xu hướng tổng giá trị thị trường của 20 Blockchain hàng đầu từ năm 2020 đến năm 2025. Một chuỗi đặc biệt nổi bật, giá trị thị trường của nó vượt qua 100 tỷ USD trong thời gian cao điểm, chiếm ưu thế trong toàn bộ hệ sinh thái Blockchain. Giá trị thị trường cao như vậy có liên quan chặt chẽ đến vai trò của nó như một nền tảng chính cho việc phát hành DeFi và stablecoin, điều này giúp nó duy trì vị thế mạnh mẽ ngay cả trong những biến động của thị trường. Giá trị thị trường của các Blockchain khác tương đối thấp nhưng ổn định. Đặc biệt, một số chuỗi nhất định cho thấy xu hướng tăng trưởng ổn định, nhấn mạnh vai trò của chúng như những nền tảng thay thế cho stablecoin và DeFi, đặc biệt trong các khu vực và ứng dụng mà chi phí giao dịch và tốc độ là rất quan trọng.
Cần lưu ý rằng, giống như một số nền tảng mới nổi, giá trị thị trường của chúng đang tăng dần, cho thấy tỷ lệ áp dụng ngày càng cao. Đường đi của sự tăng trưởng này chỉ ra rằng, khi các hệ sinh thái này tiếp tục trưởng thành, trong tương lai chúng có thể thách thức các nhà lãnh đạo hiện có bằng cách đáp ứng các nhu cầu cụ thể hoặc cung cấp hiệu quả giao dịch cạnh tranh. Dữ liệu cho thấy, mặc dù một chuỗi nào đó chiếm ưu thế về giá trị thị trường tổng thể, các Blockchain khác vẫn đang thu hút người dùng và nhà phát triển, báo hiệu rằng với sự trưởng thành của hệ sinh thái, hoạt động của stablecoin có thể có sự chuyển dịch tiềm năng.
Biểu đồ này trình bày chi tiết hơn về xu hướng giá trị thị trường của các stablecoin của 20 blockchain hàng đầu. Một chuỗi dẫn đầu với giá trị thị trường stablecoin vượt quá 8 tỷ đô la, phản ánh vai trò quan trọng của nó như một nền tảng lưu trữ stablecoin chính. Giá trị thị trường lớn của chuỗi này hỗ trợ vị thế của nó như một trung tâm stablecoin, với nhu cầu chủ yếu đến từ các ứng dụng DeFi và người dùng tổ chức tìm kiếm stablecoin tuân thủ quy định. Tuy nhiên, một chuỗi lớn như một đối thủ cạnh tranh thể hiện tốt với giá trị thị trường stablecoin khoảng 4 tỷ đô la. Sự hấp dẫn của nó nằm ở mức phí giao dịch thấp và tốc độ xử lý nhanh, điều này khiến nó đặc biệt phổ biến trong các tình huống giao dịch tần suất cao, chẳng hạn như chuyển tiền và thanh toán xuyên biên giới.
Các stablecoin trên các chuỗi khác có giá trị thị trường tương đối nhỏ, nhưng đóng vai trò quan trọng trong hệ sinh thái stablecoin đa dạng. Chẳng hạn, giá trị thị trường của stablecoin trên một chuỗi nào đó khoảng 2 tỷ USD, thu hút các dự án DeFi và người dùng bán lẻ tìm kiếm phí thấp hơn. Các blockchain nhỏ hơn thường được định vị là nền tảng ngách cho stablecoin, thường nhắm đến các trường hợp sử dụng cụ thể như thanh toán xuyên biên giới và giao dịch nhỏ.
Một chuỗi: Nhà lãnh đạo vững chắc
Một chuỗi thường được coi là nền tảng của tài chính phi tập trung (DeFi), vẫn là chuỗi thống trị cho hoạt động của stablecoin, với vốn hóa thị trường stablecoin vượt quá 8 tỷ USD. Một số yếu tố giúp chuỗi này duy trì vị thế lãnh đạo trong hệ sinh thái stablecoin:
Hệ sinh thái DeFi trưởng thành và liên kết: Hệ sinh thái DeFi lớn và trưởng thành của một chuỗi bao gồm các giao thức nổi tiếng, những giao thức này phụ thuộc cao vào tính thanh khoản của Stablecoin trong hoạt động. Stablecoin rất quan trọng đối với các bể thanh khoản, cho vay và nông trại lợi suất, khiến cho một chuỗi trở thành nền tảng không thể thiếu cho người dùng tìm kiếm dịch vụ DeFi toàn diện.
Niềm tin của các tổ chức và cơ quan quản lý: Stablecoin trên một chuỗi nào đó đã nhận được sự công nhận của cơ quan quản lý và niềm tin của các tổ chức. Khi ngày càng nhiều tổ chức tham gia vào lĩnh vực tiền điện tử, chuỗi nào đó với danh tiếng là mạng lưới an toàn và phân cấp đã trở thành lựa chọn lý tưởng cho stablecoin tuân thủ và cấp độ tổ chức. Một số stablecoin là stablecoin chính gốc của chuỗi nào đó, đóng vai trò là trụ cột niềm tin trong hệ sinh thái.
Sự đa dạng của stablecoin và các trường hợp sử dụng: Một chuỗi quản lý nhiều loại stablecoin, bao gồm stablecoin được hỗ trợ bởi tiền pháp định, cũng như stablecoin thuật toán và phi tập trung. Sự đa dạng này cho phép người dùng của chuỗi chọn stablecoin phù hợp nhất với khả năng chịu rủi ro, yêu cầu về quy định và sở thích của họ. Ví dụ, một stablecoin có sức hấp dẫn độc đáo vì không trực tiếp gắn liền với dự trữ tiền pháp định, điều này phù hợp với các giá trị phi tập trung mà cộng đồng chuỗi tôn vinh.
Giải pháp lớp hai đối phó với vấn đề mở rộng: Một chuỗi đối mặt với thách thức về khả năng mở rộng, chi phí Gas cao ngăn cản người dùng nhỏ tham gia DeFi. Tuy nhiên, giải pháp lớp hai đang giảm đáng kể chi phí giao dịch, tăng thông lượng, giúp chuỗi đó duy trì vị thế dẫn đầu trong trường hợp sử dụng stablecoin mà không hy sinh tính phi tập trung.
Khi một chuỗi nào đó tiếp tục phát triển hệ sinh thái lớp hai của mình và hoàn toàn chuyển sang phiên bản mới, dự kiến vị thế dẫn đầu của nó trên thị trường stablecoin sẽ vẫn được duy trì. Khi quy định xung quanh stablecoin ngày càng rõ ràng, việc áp dụng của các tổ chức sẽ tiếp tục tăng, có thể thúc đẩy việc phát hành nhiều stablecoin hỗ trợ fiat và tuân thủ hơn trên chuỗi đó. Hơn nữa, hệ sinh thái DeFi của chuỗi đó cũng có thể tiếp tục đổi mới, phát triển các trường hợp sử dụng stablecoin mới, bao gồm tài sản tổng hợp, stablecoin liên chuỗi và các sản phẩm tạo ra lợi nhuận phức tạp hơn.
Một chuỗi: Giải pháp thay thế hiệu suất cao
Một chuỗi thường được coi là giải pháp thay thế hiệu suất cao, nổi tiếng với tốc độ giao dịch nhanh và phí thấp. Mặc dù thị trường vốn hóa của stablecoin trên chuỗi này rõ ràng nhỏ hơn chuỗi này, nhưng nó đã thành công trong việc thu hút một nhóm người dùng trung thành và ngày càng được ưa chuộng trong số các người dùng bán lẻ cũng như các nhà phát triển đang tìm kiếm giải pháp chi phí thấp.
Giao dịch tốc độ cao với chi phí thấp: Cơ chế đồng thuận độc đáo của某链 hỗ trợ thông lượng cao và độ trễ thấp, cho phép mạng xử lý hàng nghìn giao dịch mỗi giây với chi phí cực thấp. Điều này làm cho某链 trở thành lựa chọn lý tưởng cho các ứng dụng cần giao dịch thường xuyên (như thanh toán nhỏ và chuyển tiền ổn định). Do đó, một số stablecoin thường được sử dụng cho thanh toán hàng ngày và chuyển khoản nhanh trong hệ sinh thái trên某链.
Tích hợp thanh toán và ứng dụng trò chơi: Một chuỗi định vị là nền tảng lý tưởng cho các ngành như trò chơi và thanh toán, những ngành này đòi hỏi giao dịch nhanh chóng và giá rẻ. Các công cụ phát triển thân thiện với người dùng và hỗ trợ ứng dụng hiệu suất cao của nó khiến nó trở thành nền tảng được các nhà phát triển ưa chuộng để xây dựng các ứng dụng phi tập trung (dApp), những ứng dụng này thường tích hợp với stablecoin. Ví dụ, một số dự án đang tận dụng tốc độ và tính ổn định của một chuỗi để lần lượt sử dụng stablecoin làm tiền tệ trong trò chơi và công cụ thưởng.
Vấn đề ổn định mạng: Mặc dù hiệu suất cao của một chuỗi là một lợi thế lớn, nhưng nó cũng phải đối mặt với các vấn đề gián đoạn mạng và ổn định. Những thời gian ngừng hoạt động này đã khiến một số người dùng nghi ngờ về độ tin cậy của nó, đặc biệt trong các giao dịch có giá trị cao hoặc trong các tình huống sử dụng của tổ chức. Độ bền vững của mạng của một chuỗi vẫn đang trong quá trình phát triển, nó cần phải giải quyết những thách thức kỹ thuật này để giành được sự tin tưởng hoàn toàn từ thị trường stablecoin và DeFi.
Hợp tác với một stablecoin và giải pháp chuỗi chéo: Sự hợp tác giữa một chuỗi và nhà phát hành stablecoin là yếu tố then chốt trong việc thúc đẩy việc áp dụng stablecoin trên nền tảng. Tính khả dụng của stablecoin trên chuỗi cung cấp cho người dùng một loại stablecoin đáng tin cậy được hỗ trợ bởi đô la Mỹ, tăng cường sức hấp dẫn của chuỗi. Hơn nữa, chuỗi đang khám phá các giải pháp chuỗi chéo, điều này sẽ cho phép tài sản lưu thông liền mạch giữa chuỗi và các chuỗi khác, cung cấp cho người dùng nhiều tính linh hoạt hơn và mở rộng ảnh hưởng của nó trên thị trường stablecoin.
Một chuỗi có tiềm năng tăng trưởng đáng kể trong lĩnh vực stablecoin, đặc biệt nếu nó có thể duy trì tính ổn định của mạng lưới và củng cố vị thế của mình trong lĩnh vực trò chơi và thanh toán bán lẻ. Bằng cách tiếp tục hợp tác với một stablecoin và khám phá khả năng liên chuỗi, chuỗi này có khả năng thu hút nhiều giao dịch stablecoin và ứng dụng DeFi hơn. Tuy nhiên, cấu trúc xác thực tập trung và vấn đề gián đoạn mạng có thể hạn chế sức hấp dẫn của nó đối với các tổ chức, trừ khi những vấn đề này được giải quyết.
Điều kiện quan trọng cho sự tăng trưởng của Stablecoin
Khi sự hấp dẫn của stablecoin trong thị trường tiền điện tử và tài chính ngày càng tăng, một số đặc điểm và môi trường của hệ sinh thái sẽ thuận lợi hơn cho việc áp dụng và tăng trưởng của stablecoin. Những môi trường này không chỉ có lợi thế về mặt kỹ thuật mà còn có khả năng đáp ứng nhu cầu của người dùng bán lẻ và nhà đầu tư tổ chức. Dưới đây là những đặc điểm cụ thể của các hệ sinh thái blockchain có khả năng trải qua sự bùng nổ của stablecoin, cùng với dữ liệu và xu hướng mới nhất được quan sát trên thị trường.
1. Phí giao dịch thấp
Giao dịch stablecoin thường xuyên và yêu cầu độ trễ thấp, đặc biệt trong các trường hợp người dùng phụ thuộc vào stablecoin để thực hiện giao dịch hàng ngày, thanh toán xuyên biên giới và chuyển tiền. Hệ sinh thái có phí giao dịch thấp và khả năng mở rộng cao hấp dẫn hơn, vì chúng có thể thực hiện giao dịch hiệu quả về kinh tế mà không gặp tắc nghẽn mạng.
Trong một cuộc khảo sát về người dùng stablecoin vào năm 2023, hơn 60% người được hỏi cho biết chi phí giao dịch là yếu tố chính họ lựa chọn nền tảng blockchain. Phí giao dịch trung bình của một chuỗi thường vượt quá 10 USD trong thời gian mạng bị tắc nghẽn, trong khi phí giao dịch trung bình của một số mạng thấp hơn 0,10 USD. Điều này đã thu hút một lượng lớn stablecoin từ một chuỗi di chuyển sang một chuỗi khác, với một chuỗi chiếm khoảng 30% nguồn cung cấp stablecoin, chủ yếu nhờ vào chi phí thấp của nó, đặc biệt là ở các khu vực có nhu cầu chuyển tiền xuyên biên giới cao. Hơn nữa, một chuỗi liên tục thu hút người dùng bán lẻ tham gia vào hệ sinh thái DeFi của nó do phí giao dịch thấp hơn nhiều so với một chuỗi.
Cung cấp môi trường Blockchain với chi phí thấp và khả năng mở rộng cao cũng rất phù hợp cho sự phát triển của Stablecoin. Một chuỗi có thể xử lý tối đa 65,000 giao dịch mỗi giây và chi phí trung bình khá thấp, đặc biệt trong các ứng dụng thanh toán và trò chơi, tỷ lệ áp dụng Stablecoin của nó đang dần tăng lên.
2. Hệ sinh thái DeFi mạnh mẽ với nhiều trường hợp sử dụng đa dạng
Hệ sinh thái DeFi mạnh mẽ không chỉ thu hút tính thanh khoản của stablecoin, mà còn cung cấp tính hữu dụng vượt xa giao dịch đơn giản. Trong một môi trường có các ứng dụng như cho vay, tạo ra lợi nhuận, stablecoin trở thành phương tiện giao dịch và tài sản thế chấp ổn định, là trung tâm của nhiều sản phẩm DeFi.
Một chuỗi toàn cầu quản lý hơn 70% ứng dụng DeFi, stablecoin chiếm gần 50% tổng giá trị khóa (TVL) của các giao thức DeFi trên chuỗi đó. Việc sử dụng rộng rãi stablecoin này là lý do cốt lõi giúp chuỗi đó duy trì vị thế dẫn đầu trong việc áp dụng stablecoin, mặc dù chi phí của nó khá cao. Tính đến quý 2 năm 2024, giá trị khóa DeFi của chuỗi đó khoảng 40 tỷ USD, trong đó stablecoin chiếm một phần quan trọng.
Một chuỗi cũng có hệ sinh thái DeFi hoạt động tích cực, một số nền tảng sử dụng stablecoin rộng rãi làm cơ sở cho các bể thanh khoản và thị trường cho vay. Vào năm 2023, lượng khóa DeFi của chuỗi này vượt quá 5 tỷ USD, trong đó stablecoin chiếm khoảng 40% bể thanh khoản. Tính thực tiễn và khả năng tiếp cận của hệ sinh thái này càng khuyến khích việc áp dụng stablecoin.
3. Tính tương tác
Khi lĩnh vực tiền mã hóa dần tiến tới hệ sinh thái đa chuỗi, khả năng tương tác đã trở thành yếu tố quan trọng trong việc áp dụng Stablecoin. Stablecoin cần lưu thông liền mạch giữa các Blockchain khác nhau để đáp ứng nhu cầu của người dùng trong việc giao dịch hoặc nắm giữ tài sản trên nhiều chuỗi. Hệ sinh thái có thể dễ dàng chuyển đổi Stablecoin giữa các chuỗi sẽ được hưởng lợi từ tỷ lệ áp dụng tăng lên.
Theo báo cáo của một công ty phân tích dữ liệu vào năm 2023, việc chuyển đổi stablecoin giữa các chuỗi chiếm khoảng 25% tổng giao dịch stablecoin. Các giải pháp như giao thức truyền thông xuyên chuỗi của một chuỗi nào đó, hỗ trợ stablecoin tự do lưu thông giữa các chuỗi trong hệ sinh thái, thúc đẩy tính thanh khoản và các trường hợp ứng dụng rộng rãi hơn.
Hai chuỗi và chuỗi khác là hai hệ sinh thái chính tập trung vào khả năng tương tác. Giao thức của chuỗi cho phép các khối trong mạng lưới của nó tương tác liền mạch, Stablecoin cũng có thể dễ dàng chuyển đổi giữa các chuỗi, từ đó thúc đẩy việc áp dụng của nó trong các hệ sinh thái cụ thể, chẳng hạn như tài sản ổn định phát hành bởi một số chuỗi. Cấu trúc của chuỗi cung cấp khả năng tương tác tương tự, đặc điểm này giúp thúc đẩy DeF.
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
24 thích
Phần thưởng
24
5
Chia sẻ
Bình luận
0/400
JustHereForAirdrops
· 07-18 00:28
Stablecoin lĩnh vực hiểu biết có giá trị đầy đủ
Xem bản gốcTrả lời0
APY追逐者
· 07-17 22:49
Tốc độ tăng trưởng của Stablecoin thực sự rất mạnh mẽ
Nền tảng Blockchain mới nổi thúc đẩy sự phát triển đa dạng của Stablecoin, phí giao dịch và khả năng tương tác trở thành yếu tố then chốt.
Khám phá tiềm năng của blockchain mới nổi trong việc áp dụng stablecoin
Bối cảnh
Thị trường stablecoin đang tăng trưởng nhanh chóng, đã trở thành một lực lượng quan trọng trong nền kinh tế số, thậm chí cạnh tranh với mạng lưới tài chính truyền thống. Nghiên cứu của một nền tảng giao dịch cho thấy, tổng khối lượng giao dịch stablecoin năm 2023 đã vượt qua 10,8 triệu tỷ USD. Sau khi loại bỏ giao dịch không tự nhiên, khối lượng giao dịch thực tế khoảng 2,3 triệu tỷ USD. Dữ liệu đã điều chỉnh phản ánh tỷ lệ tăng trưởng hữu cơ hàng năm của stablecoin đạt 17%, nhấn mạnh vai trò ngày càng quan trọng của stablecoin trong tài chính bán lẻ và tổ chức. Biểu đồ dưới đây cung cấp cái nhìn trực quan về cảnh quan hiện tại và quỹ đạo tăng trưởng của stablecoin trong các hệ sinh thái blockchain chính.
Biểu đồ này hiển thị xu hướng tổng giá trị thị trường của 20 Blockchain hàng đầu từ năm 2020 đến năm 2025. Một chuỗi đặc biệt nổi bật, giá trị thị trường của nó vượt qua 100 tỷ USD trong thời gian cao điểm, chiếm ưu thế trong toàn bộ hệ sinh thái Blockchain. Giá trị thị trường cao như vậy có liên quan chặt chẽ đến vai trò của nó như một nền tảng chính cho việc phát hành DeFi và stablecoin, điều này giúp nó duy trì vị thế mạnh mẽ ngay cả trong những biến động của thị trường. Giá trị thị trường của các Blockchain khác tương đối thấp nhưng ổn định. Đặc biệt, một số chuỗi nhất định cho thấy xu hướng tăng trưởng ổn định, nhấn mạnh vai trò của chúng như những nền tảng thay thế cho stablecoin và DeFi, đặc biệt trong các khu vực và ứng dụng mà chi phí giao dịch và tốc độ là rất quan trọng.
Cần lưu ý rằng, giống như một số nền tảng mới nổi, giá trị thị trường của chúng đang tăng dần, cho thấy tỷ lệ áp dụng ngày càng cao. Đường đi của sự tăng trưởng này chỉ ra rằng, khi các hệ sinh thái này tiếp tục trưởng thành, trong tương lai chúng có thể thách thức các nhà lãnh đạo hiện có bằng cách đáp ứng các nhu cầu cụ thể hoặc cung cấp hiệu quả giao dịch cạnh tranh. Dữ liệu cho thấy, mặc dù một chuỗi nào đó chiếm ưu thế về giá trị thị trường tổng thể, các Blockchain khác vẫn đang thu hút người dùng và nhà phát triển, báo hiệu rằng với sự trưởng thành của hệ sinh thái, hoạt động của stablecoin có thể có sự chuyển dịch tiềm năng.
Biểu đồ này trình bày chi tiết hơn về xu hướng giá trị thị trường của các stablecoin của 20 blockchain hàng đầu. Một chuỗi dẫn đầu với giá trị thị trường stablecoin vượt quá 8 tỷ đô la, phản ánh vai trò quan trọng của nó như một nền tảng lưu trữ stablecoin chính. Giá trị thị trường lớn của chuỗi này hỗ trợ vị thế của nó như một trung tâm stablecoin, với nhu cầu chủ yếu đến từ các ứng dụng DeFi và người dùng tổ chức tìm kiếm stablecoin tuân thủ quy định. Tuy nhiên, một chuỗi lớn như một đối thủ cạnh tranh thể hiện tốt với giá trị thị trường stablecoin khoảng 4 tỷ đô la. Sự hấp dẫn của nó nằm ở mức phí giao dịch thấp và tốc độ xử lý nhanh, điều này khiến nó đặc biệt phổ biến trong các tình huống giao dịch tần suất cao, chẳng hạn như chuyển tiền và thanh toán xuyên biên giới.
Các stablecoin trên các chuỗi khác có giá trị thị trường tương đối nhỏ, nhưng đóng vai trò quan trọng trong hệ sinh thái stablecoin đa dạng. Chẳng hạn, giá trị thị trường của stablecoin trên một chuỗi nào đó khoảng 2 tỷ USD, thu hút các dự án DeFi và người dùng bán lẻ tìm kiếm phí thấp hơn. Các blockchain nhỏ hơn thường được định vị là nền tảng ngách cho stablecoin, thường nhắm đến các trường hợp sử dụng cụ thể như thanh toán xuyên biên giới và giao dịch nhỏ.
Một chuỗi: Nhà lãnh đạo vững chắc
Một chuỗi thường được coi là nền tảng của tài chính phi tập trung (DeFi), vẫn là chuỗi thống trị cho hoạt động của stablecoin, với vốn hóa thị trường stablecoin vượt quá 8 tỷ USD. Một số yếu tố giúp chuỗi này duy trì vị thế lãnh đạo trong hệ sinh thái stablecoin:
Hệ sinh thái DeFi trưởng thành và liên kết: Hệ sinh thái DeFi lớn và trưởng thành của một chuỗi bao gồm các giao thức nổi tiếng, những giao thức này phụ thuộc cao vào tính thanh khoản của Stablecoin trong hoạt động. Stablecoin rất quan trọng đối với các bể thanh khoản, cho vay và nông trại lợi suất, khiến cho một chuỗi trở thành nền tảng không thể thiếu cho người dùng tìm kiếm dịch vụ DeFi toàn diện.
Niềm tin của các tổ chức và cơ quan quản lý: Stablecoin trên một chuỗi nào đó đã nhận được sự công nhận của cơ quan quản lý và niềm tin của các tổ chức. Khi ngày càng nhiều tổ chức tham gia vào lĩnh vực tiền điện tử, chuỗi nào đó với danh tiếng là mạng lưới an toàn và phân cấp đã trở thành lựa chọn lý tưởng cho stablecoin tuân thủ và cấp độ tổ chức. Một số stablecoin là stablecoin chính gốc của chuỗi nào đó, đóng vai trò là trụ cột niềm tin trong hệ sinh thái.
Sự đa dạng của stablecoin và các trường hợp sử dụng: Một chuỗi quản lý nhiều loại stablecoin, bao gồm stablecoin được hỗ trợ bởi tiền pháp định, cũng như stablecoin thuật toán và phi tập trung. Sự đa dạng này cho phép người dùng của chuỗi chọn stablecoin phù hợp nhất với khả năng chịu rủi ro, yêu cầu về quy định và sở thích của họ. Ví dụ, một stablecoin có sức hấp dẫn độc đáo vì không trực tiếp gắn liền với dự trữ tiền pháp định, điều này phù hợp với các giá trị phi tập trung mà cộng đồng chuỗi tôn vinh.
Giải pháp lớp hai đối phó với vấn đề mở rộng: Một chuỗi đối mặt với thách thức về khả năng mở rộng, chi phí Gas cao ngăn cản người dùng nhỏ tham gia DeFi. Tuy nhiên, giải pháp lớp hai đang giảm đáng kể chi phí giao dịch, tăng thông lượng, giúp chuỗi đó duy trì vị thế dẫn đầu trong trường hợp sử dụng stablecoin mà không hy sinh tính phi tập trung.
Khi một chuỗi nào đó tiếp tục phát triển hệ sinh thái lớp hai của mình và hoàn toàn chuyển sang phiên bản mới, dự kiến vị thế dẫn đầu của nó trên thị trường stablecoin sẽ vẫn được duy trì. Khi quy định xung quanh stablecoin ngày càng rõ ràng, việc áp dụng của các tổ chức sẽ tiếp tục tăng, có thể thúc đẩy việc phát hành nhiều stablecoin hỗ trợ fiat và tuân thủ hơn trên chuỗi đó. Hơn nữa, hệ sinh thái DeFi của chuỗi đó cũng có thể tiếp tục đổi mới, phát triển các trường hợp sử dụng stablecoin mới, bao gồm tài sản tổng hợp, stablecoin liên chuỗi và các sản phẩm tạo ra lợi nhuận phức tạp hơn.
Một chuỗi: Giải pháp thay thế hiệu suất cao
Một chuỗi thường được coi là giải pháp thay thế hiệu suất cao, nổi tiếng với tốc độ giao dịch nhanh và phí thấp. Mặc dù thị trường vốn hóa của stablecoin trên chuỗi này rõ ràng nhỏ hơn chuỗi này, nhưng nó đã thành công trong việc thu hút một nhóm người dùng trung thành và ngày càng được ưa chuộng trong số các người dùng bán lẻ cũng như các nhà phát triển đang tìm kiếm giải pháp chi phí thấp.
Giao dịch tốc độ cao với chi phí thấp: Cơ chế đồng thuận độc đáo của某链 hỗ trợ thông lượng cao và độ trễ thấp, cho phép mạng xử lý hàng nghìn giao dịch mỗi giây với chi phí cực thấp. Điều này làm cho某链 trở thành lựa chọn lý tưởng cho các ứng dụng cần giao dịch thường xuyên (như thanh toán nhỏ và chuyển tiền ổn định). Do đó, một số stablecoin thường được sử dụng cho thanh toán hàng ngày và chuyển khoản nhanh trong hệ sinh thái trên某链.
Tích hợp thanh toán và ứng dụng trò chơi: Một chuỗi định vị là nền tảng lý tưởng cho các ngành như trò chơi và thanh toán, những ngành này đòi hỏi giao dịch nhanh chóng và giá rẻ. Các công cụ phát triển thân thiện với người dùng và hỗ trợ ứng dụng hiệu suất cao của nó khiến nó trở thành nền tảng được các nhà phát triển ưa chuộng để xây dựng các ứng dụng phi tập trung (dApp), những ứng dụng này thường tích hợp với stablecoin. Ví dụ, một số dự án đang tận dụng tốc độ và tính ổn định của một chuỗi để lần lượt sử dụng stablecoin làm tiền tệ trong trò chơi và công cụ thưởng.
Vấn đề ổn định mạng: Mặc dù hiệu suất cao của một chuỗi là một lợi thế lớn, nhưng nó cũng phải đối mặt với các vấn đề gián đoạn mạng và ổn định. Những thời gian ngừng hoạt động này đã khiến một số người dùng nghi ngờ về độ tin cậy của nó, đặc biệt trong các giao dịch có giá trị cao hoặc trong các tình huống sử dụng của tổ chức. Độ bền vững của mạng của một chuỗi vẫn đang trong quá trình phát triển, nó cần phải giải quyết những thách thức kỹ thuật này để giành được sự tin tưởng hoàn toàn từ thị trường stablecoin và DeFi.
Hợp tác với một stablecoin và giải pháp chuỗi chéo: Sự hợp tác giữa một chuỗi và nhà phát hành stablecoin là yếu tố then chốt trong việc thúc đẩy việc áp dụng stablecoin trên nền tảng. Tính khả dụng của stablecoin trên chuỗi cung cấp cho người dùng một loại stablecoin đáng tin cậy được hỗ trợ bởi đô la Mỹ, tăng cường sức hấp dẫn của chuỗi. Hơn nữa, chuỗi đang khám phá các giải pháp chuỗi chéo, điều này sẽ cho phép tài sản lưu thông liền mạch giữa chuỗi và các chuỗi khác, cung cấp cho người dùng nhiều tính linh hoạt hơn và mở rộng ảnh hưởng của nó trên thị trường stablecoin.
Một chuỗi có tiềm năng tăng trưởng đáng kể trong lĩnh vực stablecoin, đặc biệt nếu nó có thể duy trì tính ổn định của mạng lưới và củng cố vị thế của mình trong lĩnh vực trò chơi và thanh toán bán lẻ. Bằng cách tiếp tục hợp tác với một stablecoin và khám phá khả năng liên chuỗi, chuỗi này có khả năng thu hút nhiều giao dịch stablecoin và ứng dụng DeFi hơn. Tuy nhiên, cấu trúc xác thực tập trung và vấn đề gián đoạn mạng có thể hạn chế sức hấp dẫn của nó đối với các tổ chức, trừ khi những vấn đề này được giải quyết.
Điều kiện quan trọng cho sự tăng trưởng của Stablecoin
Khi sự hấp dẫn của stablecoin trong thị trường tiền điện tử và tài chính ngày càng tăng, một số đặc điểm và môi trường của hệ sinh thái sẽ thuận lợi hơn cho việc áp dụng và tăng trưởng của stablecoin. Những môi trường này không chỉ có lợi thế về mặt kỹ thuật mà còn có khả năng đáp ứng nhu cầu của người dùng bán lẻ và nhà đầu tư tổ chức. Dưới đây là những đặc điểm cụ thể của các hệ sinh thái blockchain có khả năng trải qua sự bùng nổ của stablecoin, cùng với dữ liệu và xu hướng mới nhất được quan sát trên thị trường.
1. Phí giao dịch thấp
Giao dịch stablecoin thường xuyên và yêu cầu độ trễ thấp, đặc biệt trong các trường hợp người dùng phụ thuộc vào stablecoin để thực hiện giao dịch hàng ngày, thanh toán xuyên biên giới và chuyển tiền. Hệ sinh thái có phí giao dịch thấp và khả năng mở rộng cao hấp dẫn hơn, vì chúng có thể thực hiện giao dịch hiệu quả về kinh tế mà không gặp tắc nghẽn mạng.
Trong một cuộc khảo sát về người dùng stablecoin vào năm 2023, hơn 60% người được hỏi cho biết chi phí giao dịch là yếu tố chính họ lựa chọn nền tảng blockchain. Phí giao dịch trung bình của một chuỗi thường vượt quá 10 USD trong thời gian mạng bị tắc nghẽn, trong khi phí giao dịch trung bình của một số mạng thấp hơn 0,10 USD. Điều này đã thu hút một lượng lớn stablecoin từ một chuỗi di chuyển sang một chuỗi khác, với một chuỗi chiếm khoảng 30% nguồn cung cấp stablecoin, chủ yếu nhờ vào chi phí thấp của nó, đặc biệt là ở các khu vực có nhu cầu chuyển tiền xuyên biên giới cao. Hơn nữa, một chuỗi liên tục thu hút người dùng bán lẻ tham gia vào hệ sinh thái DeFi của nó do phí giao dịch thấp hơn nhiều so với một chuỗi.
Cung cấp môi trường Blockchain với chi phí thấp và khả năng mở rộng cao cũng rất phù hợp cho sự phát triển của Stablecoin. Một chuỗi có thể xử lý tối đa 65,000 giao dịch mỗi giây và chi phí trung bình khá thấp, đặc biệt trong các ứng dụng thanh toán và trò chơi, tỷ lệ áp dụng Stablecoin của nó đang dần tăng lên.
2. Hệ sinh thái DeFi mạnh mẽ với nhiều trường hợp sử dụng đa dạng
Hệ sinh thái DeFi mạnh mẽ không chỉ thu hút tính thanh khoản của stablecoin, mà còn cung cấp tính hữu dụng vượt xa giao dịch đơn giản. Trong một môi trường có các ứng dụng như cho vay, tạo ra lợi nhuận, stablecoin trở thành phương tiện giao dịch và tài sản thế chấp ổn định, là trung tâm của nhiều sản phẩm DeFi.
Một chuỗi toàn cầu quản lý hơn 70% ứng dụng DeFi, stablecoin chiếm gần 50% tổng giá trị khóa (TVL) của các giao thức DeFi trên chuỗi đó. Việc sử dụng rộng rãi stablecoin này là lý do cốt lõi giúp chuỗi đó duy trì vị thế dẫn đầu trong việc áp dụng stablecoin, mặc dù chi phí của nó khá cao. Tính đến quý 2 năm 2024, giá trị khóa DeFi của chuỗi đó khoảng 40 tỷ USD, trong đó stablecoin chiếm một phần quan trọng.
Một chuỗi cũng có hệ sinh thái DeFi hoạt động tích cực, một số nền tảng sử dụng stablecoin rộng rãi làm cơ sở cho các bể thanh khoản và thị trường cho vay. Vào năm 2023, lượng khóa DeFi của chuỗi này vượt quá 5 tỷ USD, trong đó stablecoin chiếm khoảng 40% bể thanh khoản. Tính thực tiễn và khả năng tiếp cận của hệ sinh thái này càng khuyến khích việc áp dụng stablecoin.
3. Tính tương tác
Khi lĩnh vực tiền mã hóa dần tiến tới hệ sinh thái đa chuỗi, khả năng tương tác đã trở thành yếu tố quan trọng trong việc áp dụng Stablecoin. Stablecoin cần lưu thông liền mạch giữa các Blockchain khác nhau để đáp ứng nhu cầu của người dùng trong việc giao dịch hoặc nắm giữ tài sản trên nhiều chuỗi. Hệ sinh thái có thể dễ dàng chuyển đổi Stablecoin giữa các chuỗi sẽ được hưởng lợi từ tỷ lệ áp dụng tăng lên.
Theo báo cáo của một công ty phân tích dữ liệu vào năm 2023, việc chuyển đổi stablecoin giữa các chuỗi chiếm khoảng 25% tổng giao dịch stablecoin. Các giải pháp như giao thức truyền thông xuyên chuỗi của một chuỗi nào đó, hỗ trợ stablecoin tự do lưu thông giữa các chuỗi trong hệ sinh thái, thúc đẩy tính thanh khoản và các trường hợp ứng dụng rộng rãi hơn.
Hai chuỗi và chuỗi khác là hai hệ sinh thái chính tập trung vào khả năng tương tác. Giao thức của chuỗi cho phép các khối trong mạng lưới của nó tương tác liền mạch, Stablecoin cũng có thể dễ dàng chuyển đổi giữa các chuỗi, từ đó thúc đẩy việc áp dụng của nó trong các hệ sinh thái cụ thể, chẳng hạn như tài sản ổn định phát hành bởi một số chuỗi. Cấu trúc của chuỗi cung cấp khả năng tương tác tương tự, đặc điểm này giúp thúc đẩy DeF.