Finanças Descentralizadas(DeFi) utiliza blockchain e contratos inteligentes para construir produtos e serviços financeiros. Em comparação com as finanças tradicionais, o DeFi possui as seguintes características:
Transparência e rastreabilidade nas transações: toda a lógica dos contratos e o fluxo de fundos podem ser rastreados e verificados na blockchain.
Distribuição de rendimento automatizada: executada automaticamente com base em regras predefinidas, sem a necessidade de intervenção de terceiros.
Custos operacionais baixos: eliminação de intermediários, redução significativa das barreiras à participação
Acesso aberto e inclusivo: qualquer detentor de carteira digital pode participar livremente.
O núcleo das Finanças Descentralizadas está na arquitetura descentralizada, apoiada pela blockchain e contratos inteligentes para a execução automatizada, sem a necessidade de instituições financeiras tradicionais.
Finanças Descentralizadas principais cenários de aplicação
O ecossistema DeFi abrange muitos segmentos, com os principais casos de uso incluindo:
Participar no consenso PoS através de staking: os investidores delegam tokens a nós de validação, obtendo uma parte das recompensas da rede.
Fornecer empréstimos: Depositar fundos ociosos em um fundo, onde os mutuários penhoram ativos para pegar empréstimos e pagam juros.
Fornecer liquidez: Depositar pares de tokens na DEX, fornecer profundidade para as transações, ganhar taxas e recompensas
Usar agregadores de rendimento: gestão única de várias estratégias de Finanças Descentralizadas, aumentando a eficiência do investimento
Bloquear tokens para participar na governança: manter tokens do projeto a longo prazo, obter direitos de governança e rendimentos adicionais
Visão Geral das Stablecoins
As stablecoins são um tipo especial de criptomoeda, projetadas para manter um valor estável, geralmente atreladas a moedas fiduciárias ou ativos como o ouro. Os principais tipos incluem:
Moeda fiduciária garantida: como USDT, USDC, apoiada por reservas fiduciárias na proporção de 1:1
Endosse de produto: como XAUT, garantido por ativos físicos
Colateralização Excedente: como DAI, colateralizado em excesso por ativos criptográficos
Tipo Algorítmico: como FRAX, mantém a estabilidade através de um algoritmo de ajuste de oferta e procura.
As stablecoins fornecem uma importante medida de valor e meio de troca para o ecossistema das Finanças Descentralizadas.
Mecanismo de Funcionamento do DEX - Análise do Modo AMM
A DEX utiliza principalmente o mecanismo de formador de mercado automatizado (AMM), permitindo transações sem livro de ordens. Tomando o Uniswap como exemplo:
Adotar a fórmula de produto constante: X*Y=K( constante )
Ajustar automaticamente a proporção de ativos durante a negociação, mantendo o valor K inalterado.
Existe o risco de deslizamento de preço e perda impermanente
Projetos como o Curve utilizam um modelo AMM híbrido para alcançar menores deslizamentos e riscos nas transações de stablecoins.
Futuro das Finanças Descentralizadas
Com a inovação contínua em tecnologia e aplicações, as Finanças Descentralizadas estão se desenvolvendo em direção a uma fusão profunda com as finanças tradicionais. A tokenização de ativos do mundo real (RWA) tornou-se um novo foco, com potencial para trazer uma enorme quantidade de ativos e usuários para as Finanças Descentralizadas. No futuro, as Finanças Descentralizadas expandirão ainda mais as fronteiras dos serviços financeiros, construindo um novo ecossistema financeiro que integra on-chain e off-chain.
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ruggedNotShrugged
· 08-02 18:09
Os rendimentos são altos, mas o risco também é grande.
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SchroedingerGas
· 08-01 07:44
gás muito caro, não dá pra brincar.
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DecentralizeMe
· 08-01 07:42
Um campo com infinitas possibilidades
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TokenEconomist
· 08-01 07:31
Vamos ser precisos.
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GasOptimizer
· 08-01 07:31
Baixo risco e alta recompensa é o mais difícil
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MevHunter
· 08-01 07:29
Focar em encontrar oportunidades para ganhar dinheiro
Finanças Descentralizadas全解析：核心理念、应用场景及AMM机制详解
Finanças Descentralizadas概述：核心理念、应用场景及运作机制
Finanças Descentralizadas de sua essência
Finanças Descentralizadas(DeFi) utiliza blockchain e contratos inteligentes para construir produtos e serviços financeiros. Em comparação com as finanças tradicionais, o DeFi possui as seguintes características:
O núcleo das Finanças Descentralizadas está na arquitetura descentralizada, apoiada pela blockchain e contratos inteligentes para a execução automatizada, sem a necessidade de instituições financeiras tradicionais.
Finanças Descentralizadas principais cenários de aplicação
O ecossistema DeFi abrange muitos segmentos, com os principais casos de uso incluindo:
Participar no consenso PoS através de staking: os investidores delegam tokens a nós de validação, obtendo uma parte das recompensas da rede.
Fornecer empréstimos: Depositar fundos ociosos em um fundo, onde os mutuários penhoram ativos para pegar empréstimos e pagam juros.
Fornecer liquidez: Depositar pares de tokens na DEX, fornecer profundidade para as transações, ganhar taxas e recompensas
Usar agregadores de rendimento: gestão única de várias estratégias de Finanças Descentralizadas, aumentando a eficiência do investimento
Bloquear tokens para participar na governança: manter tokens do projeto a longo prazo, obter direitos de governança e rendimentos adicionais
Visão Geral das Stablecoins
As stablecoins são um tipo especial de criptomoeda, projetadas para manter um valor estável, geralmente atreladas a moedas fiduciárias ou ativos como o ouro. Os principais tipos incluem:
As stablecoins fornecem uma importante medida de valor e meio de troca para o ecossistema das Finanças Descentralizadas.
Mecanismo de Funcionamento do DEX - Análise do Modo AMM
A DEX utiliza principalmente o mecanismo de formador de mercado automatizado (AMM), permitindo transações sem livro de ordens. Tomando o Uniswap como exemplo:
Projetos como o Curve utilizam um modelo AMM híbrido para alcançar menores deslizamentos e riscos nas transações de stablecoins.
Futuro das Finanças Descentralizadas
Com a inovação contínua em tecnologia e aplicações, as Finanças Descentralizadas estão se desenvolvendo em direção a uma fusão profunda com as finanças tradicionais. A tokenização de ativos do mundo real (RWA) tornou-se um novo foco, com potencial para trazer uma enorme quantidade de ativos e usuários para as Finanças Descentralizadas. No futuro, as Finanças Descentralizadas expandirão ainda mais as fronteiras dos serviços financeiros, construindo um novo ecossistema financeiro que integra on-chain e off-chain.