Travel Rule: Mejora la transparencia y seguridad de las transacciones de Activos Cripto

La Regla de Viaje tiene como objetivo aumentar la transparencia de las transacciones en blockchain, vinculando las actividades en la cadena con entidades e identidades del mundo real para gestionar mejor el lavado de dinero, la financiación del terrorismo y el riesgo de contraparte.

La anonimidad de la cadena de bloques ha sido ampliamente utilizada en delitos financieros, como la financiación del terrorismo y el lavado de dinero. Para que la tecnología de la cadena de bloques ingrese al sistema regulatorio, las autoridades requieren que las plataformas relevantes cumplan con principios básicos, incluyendo "conoce a tu cliente"(KYC), monitoreo del mercado, entre otros. La Travel Rule exige además conocer la identidad de ambas partes en la transacción.

Antes de 2019, los proveedores de servicios de activos cripto (VASP) solo necesitaban realizar KYC a sus propios clientes. Esto llevó a que los VASP no pudieran conocer la identidad de la contraparte al enviar transacciones a otras plataformas, aumentando el riesgo de contraparte y el riesgo de transacciones ilegales.

La Regla de Viaje exige a los VASP que obtengan, conserven y presenten la información necesaria del remitente y del receptor antes de iniciar una transacción en la blockchain, para identificar transacciones sospechosas y tomar las medidas adecuadas. Esto permite bloquear transacciones ilegales potenciales antes de que entren en la blockchain irreversible.

Con el creciente importancia de los activos digitales y la tecnología blockchain, los reguladores globales consideran necesario fortalecer la regulación para mejorar el marco de cumplimiento y de lucha contra el lavado de dinero en la industria. Hay tres razones principales para esto: proteger a los consumidores, reducir el riesgo de lavado de dinero y financiamiento del terrorismo, y mejorar la capacidad de las empresas para gestionar el riesgo de contraparte.

La Regla de Viaje está siendo adoptada a nivel mundial. La región de Asia-Pacífico lidera en la adopción, siendo Singapur, Japón y Corea del Sur los primeros países en adoptarla. Recientemente, la tasa de adopción en Europa y el Medio Oriente también ha aumentado significativamente. En general, en los últimos seis meses, la tasa de adopción de la Regla de Viaje ha aumentado considerablemente, y cada vez más intercambios están cumpliendo o preparándose para cumplir con esta regla.

Hong Kong exigirá a los proveedores de servicios de activos cripto que cumplan con la Travel Rule a partir del 1 de junio. Los requisitos de Hong Kong son similares a los de otras jurisdicciones, pero tienen algunas características distintas:

1. Según la cantidad de la transacción, el alcance de la información que se necesita recopilar y compartir varía.
2. Si el VASP receptor no recibe la información requerida, debe solicitar al VASP remitente que la proporcione, de lo contrario podría terminar la relación comercial.
3. La Comisión de Valores de Hong Kong proporcionó una guía detallada sobre cómo realizar la debida diligencia de contrapartes para VASP.
4. El intercambio necesita verificar la propiedad de la billetera autogestionada, así como la propiedad en las transacciones con VASP/cuentas de alto riesgo.

La Regla de Viaje enfrenta algunos desafíos durante su implementación:

1. Problema de "periodo de salida del sol": los plazos regulatorios varían entre diferentes jurisdicciones, lo que dificulta a los VASP en cumplimiento colaborar con contrapartes que aún no han implementado la regla de viaje.
2. La falta de interoperabilidad entre los acuerdos de la Regla de Viaje es especialmente evidente en redes cerradas.

A pesar de estos desafíos, la industria está trabajando para resolverlos y se cree que con el tiempo, estos problemas serán solucionados. La implementación de la Travel Rule ayudará a mejorar la transparencia y la seguridad en las transacciones de Activos Cripto, impulsando a toda la industria hacia un desarrollo más regulado y conforme.