Memecoins投資戦略：リスク嗜好からオンチェーンデータ分析へ

暗号通貨市場において、memecoinsは高リスク高リターンの資産クラスとして、多くの投資家の注目を集めています。本稿では、リスク嗜好からオンチェーンデータ分析に至るまで、memecoinsを体系的に分析し投資する方法について探ります。

ベータ値分析

特定のmemecoinsへの好みは、それらがLayer 1(L1)資産に対して高いベータ値を持つことに起因しています。これは、memecoinsを適度に配置することで、実際にレバレッジを使用することなくL1資産に対するレバレッジ効果を得ることができることを意味します。

BONK(のSolanaエコシステムの文化コイン)を例にすると、その30日間のベータ値が90日間のロールベータ値を超えると、顕著な価格上昇が見られることが多い。この場合、BONKの平均30日および60日のリターン率はそれぞれ124%と413%に達する可能性がある。

BONKの価格動向は通常SOLと密接に関連していますが、BONKが際立ったパフォーマンスを示す期間には、この関連性がしばしば弱まります。注意すべきは、SOLの良好なパフォーマンスがBONKの優れたパフォーマンスを完全には保証しないということであり、これは正しいエントリタイミングを選ぶことの重要性を強調しています。

オンチェーンデータ分析

オンチェーンデータ分析は、私たちにmemecoinホルダーの基盤の質と信念を評価するための重要なツールを提供します。以下はいくつかの重要な指標です：

1. トークン保有者の成長率
2. 保有銘柄の中央値と平均保有銘柄の比較
3. $1000を超えるおよび$100,000のウォレットの割合 4.クジラ( )大口保有者の保持率
4. 分散型取引所で(DEX)大口保有者の純流入/流出

これらの指標は、memecoinの保有者の分布、信念の強さ、そして大口投資家の行動パターンを理解するのに役立ちます。

その他の考慮事項

オンチェーンデータを除いて、私たちは以下の点にも注目しています：

• トランザクション流動性
• 複数の大きなプルバックの歴史
• 未決済契約量（主要な取引所で取引されているトークンに対して）

コミュニティと信仰の分析

メモコインの成功はしばしばそのコミュニティの力と密接に関連しています。私たちが探している特徴には以下が含まれます：

• 共感を呼ぶストーリーとコミュニティスローガン
• 強い信念と帰属意識
• 有効なリーダーシップと調整能力
• 文化が融合した兆し
• 革新的なマーケティング戦略、例えばTikTokなどの新興プラットフォームを利用すること

バリュエーション

memecoinの「公正価値」を評価するには、以下の方法があります：

1.実現価値対市場価値の比率(MVRV):MVRVが1を下回っている場合、それはそれが局所的な底に近いことを意味するかもしれません。

2. モメンタム指標：

   • 相対力指数(RSI)：過買または過売の状態にあるかを判断するために使用されます。
   • 移動平均線：価格が主要な移動平均線に対してどの位置にあるかを分析する。

3. ソーシャルメディアと検索トレンド：Googleトレンドデータなどは、市場の感情を判断するのに役立ちます。

マクロ環境の考慮

メモコインのパフォーマンスは、全体の市場の流動性条件とリスク嗜好に高度に依存しています。好ましい経済環境と「動物精神」の回帰は、メモコインへの投資の重要な背景です。

まとめ

memecoinに投資するには、β値分析、オンチェーンデータ、コミュニティダイナミクス、価値評価、マクロ環境など、複数の要因を総合的に考慮する必要があります。このアプローチは一定の指針を提供することができますが、投資家はmemecoinの高リスク特性を常に念頭に置き、投資判断には慎重さを保つ必要があります。