FTX Mengungkap Kerentanan Internal Besar: Kasus Manipulasi Pasar Senilai Ratusan Juta Dolar Muncul ke Permukaan

Gelombang setelah kebangkrutan FTX masih berlanjut, seiring dengan perkembangan gugatan terkait dan pengungkapan informasi lebih lanjut, beberapa rahasia yang tidak diketahui perlahan-lahan mulai terungkap. Baru-baru ini, sebuah kasus manipulasi pasar besar yang melibatkan FTX menarik perhatian luas di industri.

Menurut laporan, seorang warga negara Mauritius bernama Nawaaz Mohammad Meerun dituduh memanfaatkan celah sistem FTX untuk melakukan manipulasi pasar secara besar-besaran, menghasilkan keuntungan ratusan juta dolar. Kasus ini tidak hanya mengungkapkan celah besar di bursa, tetapi juga mencerminkan masalah serius dalam manajemen internal FTX pada saat itu.

Memanfaatkan Token Likuiditas Rendah untuk Manipulasi Pasar

Menurut dokumen pengadilan, Meerun mulai mengakumulasi sejumlah besar token BTMX sejak Januari 2021, dengan kepemilikan yang mencakup sekitar setengah dari total pasokan. Hal ini menyebabkan harga BTMX melonjak 10.000% dalam waktu hanya tiga bulan. Kemudian, Meerun memanfaatkan celah dalam aturan perdagangan margin dan leverage FTX untuk meminjam puluhan juta dolar dari platform dengan BTMX sebagai jaminan.

Lebih mengejutkan lagi, eksekutif FTX saat itu mengetahui hal ini tetapi tidak mengambil tindakan apa pun. Hingga periode Agustus hingga Desember 2021, Meerun kembali menggunakan metode serupa untuk memanipulasi token likuiditas rendah seperti BAO, TOMO, dan SXP, dengan total keuntungan hampir 200 juta dolar.

Manajemen Internal FTX Tidak Terkendali

Selama seluruh kejadian, masalah manajemen internal FTX terungkap dengan jelas. Bahkan setelah masalah ditemukan, platform masih gagal mengambil langkah efektif dengan cepat. Yang lebih parah, saat mengunci akun Meerun, FTX bahkan "lupa" untuk menghentikan fungsi penarikan, yang memungkinkan dia berhasil memindahkan lebih dari 450 juta dolar dari hasil manipulasi.

Untuk menutupi celah besar ini, FTX mengambil pendekatan "memindahkan dinding timur untuk memperbaiki dinding barat", yang memindahkan kerugian kepada perusahaan saudara Alameda Research. Tindakan ini tidak hanya gagal menyelesaikan masalah, tetapi malah memperburuk keseluruhan kejadian.

Peringatan dari Peristiwa

Kasus ini membangunkan industri cryptocurrency dan memberikan pelajaran berharga:

1. Bursa perlu terus memperbaiki prosedur KYC dan AML, serta memperkuat verifikasi identitas pengguna.

2. Membangun dan memperkuat mekanisme pengendalian internal yang baik, serta meningkatkan pengawasan dan pelatihan terhadap karyawan.

3. Lakukan penilaian risiko secara berkala, dengan perhatian khusus pada transaksi abnormal dari aset dengan likuiditas rendah.

4. Investor harus waspada terhadap fluktuasi harga yang tidak normal pada token dengan likuiditas rendah dan memperhatikan aktivitas transfer besar di blockchain.

5. Pilihlah platform perdagangan yang beroperasi di yurisdiksi yang diatur.

Kejadian ini sekali lagi membuktikan bahwa dalam pasar cryptocurrency yang berkembang pesat, sistem pengendalian risiko yang baik dan manajemen internal yang ketat sangat penting. Hanya dengan terus meningkatkan standar industri dan memperkuat kepatuhan regulasi, kita dapat membangun ekosistem cryptocurrency yang lebih sehat dan aman.